Angkor Resources Corp. (TSXV: ANK y OTC: ANKOF) ha anunciado una transacción de acciones por deuda para liquidar un total de $1.922.800 de deuda actualmente adeudada a ciertos acreedores. Según la transacción, sujeta a la aprobación de TSX Venture Exchange, la compañía emitirá un total agregado de 8.263.333 unidades a un precio considerado de $0.21 por unidad.
Cada unidad consiste en una acción común y medio warrant de compra de acciones. Cada warrant completo será ejercitable para comprar una acción común a $0.30 durante un período de 24 meses desde la fecha de emisión. Los warrants estarán sujetos a una cláusula de aceleración que entrará en efecto si las acciones de la compañía cotizan a $0.40 por acción o más durante un período de 10 días consecutivos de negociación.
La compañía también liquidará un total agregado de $187.500 mediante la emisión de acciones comunes a un precio considerado de $0.21. Este acuerdo de acciones representa montos adeudados a ciertos directores, funcionarios, partes relacionadas y miembros de la gerencia que no califican para warrants.
Las transacciones de unidades y acciones por deuda provienen de cinco fuentes diferentes: préstamos de $471.300 que incluyen principal e intereses sobre tres facilidades; pago principal de $400.000 del préstamo al acreedor para la adquisición de Evesham; montos adeudados al socio participante del 30% como liquidación basada en fondos de Almighty Resources en la licencia Oyadao North; pagarés y conversiones de $875.000 para financistas del proyecto original de captura de gas en Evesham, Saskatchewan en 2022; y montos de compensación de $62.500 pagados a miembros de la gerencia y contratistas en lugar de efectivo como parte de su remuneración mensual.
Los directores de Angkor votaron unánimemente a favor de convertir la deuda en acciones al precio de mercado. Grant T. Smith, CFO de Angkor, comentó: "Me complace anunciar la liquidación exitosa de $1.922.800 de deuda mediante la emisión de acciones comunes. Este movimiento estratégico mejora significativamente nuestro balance general al reducir nuestra carga de deuda y disminuir nuestros gastos por intereses. Con esta deuda fuera del camino, ahora podemos concentrar nuestros recursos y esfuerzos en impulsar nuestras iniciativas comerciales principales y lograr nuestros objetivos a largo plazo".
La participación de ciertos insider, siendo "partes relacionadas" de Angkor, significa que la Transacción de Acciones por Deuda se considera una "transacción con partes relacionadas" para los propósitos del Instrumento Multilateral 61-101 - Protección de Tenedores de Valores Minoritarios en Transacciones Especiales. Angkor puede completar la transacción confiando en exenciones disponibles bajo MI 61-101 de los requisitos de valoración formal y aprobación minoritaria.
El cierre de la Transacción de Acciones por Deuda está sujeto a condiciones de cierre habituales, incluida la aprobación de TSX Venture Exchange. Las acciones comunes que se emitirán conforme a la transacción estarán sujetas a un período de restricción de cuatro meses y un día siguientes a la fecha de emisión, de acuerdo con las leyes de valores aplicables y las políticas de TSXV. Para obtener información adicional, los interesados pueden consultar www.sedarplus.ca.
