Hydrofarm Holdings Group, Inc. (NASDAQ: HYFM), un fabricante y distribuidor independiente líder de suministros y equipos para la agricultura de ambiente controlado, anunció el cierre de una oferta directa registrada previamente divulgada y una colocación privada concurrente, generando aproximadamente 8,3 millones de dólares en ingresos brutos antes de comisiones y gastos. Las transacciones, divulgadas en un comunicado de prensa, son significativas para el balance general de la compañía y su cumplimiento con los estándares de cotización de Nasdaq.
La oferta consistió en 1.599.400 acciones ordinarias a 0,905 dólares por acción y una colocación privada concurrente de 7.611.575 acciones ordinarias no registradas o warrants prefinanciados y 9.210.975 warrants de compra de acciones ordinarias. El presidente y CEO Bill Toler, junto con otros directivos, consejeros y sus afiliados de la compañía, participaron en los mismos términos que los demás inversores. Hydrofarm pretende utilizar los ingresos netos para fines corporativos generales. ThinkEquity actuó como agente de colocación único y asesor.
Simultáneamente con el cierre, Hydrofarm celebró un acuerdo para satisfacer completamente su préstamo a plazo garantizado preferente mediante la emisión de 27,5 millones de acciones de acciones preferentes convertibles no votantes de la Serie 1 y warrants para comprar 27,5 millones de acciones ordinarias a 0,78 dólares por acción. La transacción eliminó todas las obligaciones pendientes bajo el préstamo y liberó los gravámenes y garantías asociados. La conversión de las acciones preferentes y el ejercicio de los warrants del prestamista siguen sujetos a la aprobación de los accionistas.
Tras las transacciones, Hydrofarm informó que su patrimonio neto pro forma supera el requisito mínimo de 2,5 millones de dólares de Nasdaq y declaró que cree haber recuperado el cumplimiento de la regla de patrimonio neto de la bolsa. La noticia es importante para los inversores porque el incumplimiento de los estándares de cotización continua de Nasdaq puede llevar a la exclusión de la cotización, lo que reduciría la liquidez y el acceso al capital. Al eliminar el préstamo a plazo garantizado preferente, Hydrofarm elimina una obligación de deuda garantizada y los gravámenes relacionados, lo que potencialmente mejora su flexibilidad financiera. La participación de personas con información privilegiada en los mismos términos que otros inversores también puede indicar confianza en las perspectivas de la compañía.
Hydrofarm es un fabricante y distribuidor independiente líder de suministros y equipos para la agricultura de ambiente controlado, incluidos nutrición vegetal, sustratos de cultivo, iluminación hortícola y soluciones de control climático. La compañía fabrica sus marcas patentadas de nutrición vegetal y sustratos de cultivo en su centro de excelencia de fabricación en Eugene, Oregón, y, a través de su plataforma de servicios logísticos, proporciona servicios de almacenamiento, cumplimiento y distribución de terceros en una amplia gama de industrias. Durante casi 50 años, Hydrofarm ha ayudado a los cultivadores a hacer que el cultivo sea más fácil y productivo. Para obtener más información, visite www.Hydrofarm.com.
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